С помощью этой службы вы можете узнать ip адрес компьютера, с которого вы выходите в интернет. Но полезнее, конечно, если вы вводите чужой ip - можно узнать местоположение других людей, определить по ip их страну и город. Или то же самое в отношении любого сайта - легко узнать ip-адрес сервера, где он размещен, и, как следствие, "его" страну.
Сервис довольно точно определяет города России, чуть хуже - Украины. Для других стран о городах данных нет.
Ошибки, конечно, будут, этот технический момент не обойти. Если вам вдруг покажут, что вы зашли на страницу из Японии, а на самом деле вы сидите у себя дома в Финляндии, то уж не обессудьте.
И еще один нюанс: если отобразятся вопросительные знаки напротив страны или города, то попробуйте еще (несколько) раз, может простой сбой при обращении к базе данных.